为什么要用0~0.5年的利率来折现0.5~1年的现金流,用0.5~1年的利率来折现1~1.5年的现金流,用1~1.5年的利率来折现1.5~2年 的现金流
笔记中说:“Rate changes is the return realized when realized rate differ from those assumed in the carry roll-down”
那么本题这个表格中beginning的这些forward rates,他是"Those assumed in the carry roll-down"吗?
如果用beginning的这些forward rate加上Ending的利差,计算出来的结果会是100.55 对吗?