正相关的taxable的交易成本TC角度好理解， 但这个负相关的波动率角度，直接硬用税前税后去解析感觉怪怪的， 难道不是从taxable降低volatility（政府共担亏损风险）去理解么？ 烦请老师系统解析下

老师您好，total return swap是OTC交易，不在交易所交易，可是题目要求是在交易所进行交易

这个题为什么不是权重x 1+ asset return x 1+currency return 然后算出两个外币的总收益 呢？

老师可以讲一下这道题吗，为什么不是B选项

R6课后题第18，goal2这个如何用金融计算器？1+3%除下来的话，I/Y变成负数可以正常计算么？请教老师

远期合约溢价，为什么现货市场要卖掉。远期合约折价，为什么要现货买入。这方向是不是刚好反了。明知远期溢价，现货卖掉失去了未来收益。明知远期折价，买入现货不是亏损吗？ 谢谢

错题 请详解

请问百题30页的第6小题，是不是题干应该是global investment-grade corporate bonds，而不是global equities？

全凭感觉 请详解

请教 免疫多个现金流流出的负债 用一个更大范围离散的久期免疫还是更大范围离散的持有期免疫[握手][握手][破涕为笑]