老师，我记得去年beyond LIBOR有关于developing RFR(我记得是funding rate?),这里是讲了两种 一个事forward-looking term rate，还有是backward-looking term rate，在此基础上还有bank's asset - liability management. 请问老师这里的知识点都删掉了吗？看到新2021的讲义上完全没提及这里。而这篇文章是否还是原先的文章？请问老师 原先的考点都改变了吗？

cpr 0.2怎么得出的

老师，能解释下M square吗，有点记不起来了

2.33 为什么用单尾

计算VaR时，要对资产在组合的比重取绝对值，那negative positions是什么？

四种组合构造技术和risk control的关系是什么？

MVaR是不是可以表达成以下两种说法：（1）组合内某资产敞口变化一单位带来的组合VaR的变化值。（2）导致组合VaR发生单位变化的组合内某资产敞口变化值。

怎么从这个表中看出 the longer the window ,the easier the rejection?

第一行的数据表示假如在1%的显著性水平下，99%的VaR在一年内的exception为5，则落入非拒绝域，为什么说Var值不对呢？ 原假设应该是Var是对的，无法拒绝原假设，那应该是说明VAr是对的呀？

这道题里说拒绝原假设，VAR model is unbiased.原假设不是应该是Var值是正确的吗？和无偏有什么关系？