Q8不理解，原文题干是什么意思？

A选项麻烦解释下

factor1错在哪了，为什么说factor risk 有non-diversified risk呢？什么有diversified risk？

第一题，要hedge short eur，卖欧元怕欧元跌，买欧元put吗

老师，可否解释一下第三题，没有看懂解析？

泰勒公式算出7.75%后，怎么选出C选项，解题思路是什么？

23年mockA 里面set4, 标注的statement 2 为什么是错的？

23年mockA下午部分的最后一大题alternative 的D问，two drawbacks of performance data Gavin relying on.这题请解释一下，谢谢

第3题，不选covered call是因为已经买了一个call，covered call是short call？ 不选collar 是因为看涨，不用买put和short call？

NOTES里module quiz 7.2的问题答案提到：”Note that when Barney enters the contract, he is agreeing to buy euros at £0.8989, and when he closes out, he is agreeing to sell euros at £0.9054. Net position = £130,000 – £210,000 = loss £80,000” 为什么在第30天时还要卖掉一个futures呢？为什么不用第30天的futures price直接和当天的spot算差额，而是用新的futures价格？