老师好，这道题是怎么把P（A）和E（A）联系在一起的？

4分28秒，足够多的granular时，credit var 为0，说明不确定性几乎为0，这个可以理解。但是credit loss 为什么等于 expected loss呢？ credit loss = wcl - el , 我理解应该是wcl 等于 el , 此时credit loss应该为0

请问老师，图中实线的TSLe是什么意思？以及英文是term structure什么？ 多谢~

老师好，请问这道题，为什么subordinate debt会在经济不好的时候接近于senior equity呢，为什么经济好的时候接近于senior debt呢？

老师好，这道题在计算的时候为什么要每年10%的增长趋势算进去呢

老师，请问 SVAR，压力测试情景下的VaR值，具体是怎么操作的，难道是把过去10天的宏观数据换成金融危机的数据，然后排队，切一刀吗？我不太明白。

老师好，这道题，我还是不太明白为什么5%是落在97%这里，为什么95%的var就是0了

经济衰退的时候不是说相关系数会升高么？而且相关系数于相关波动率是正向关系。但是为什么这里又说经济衰退会导致相关波动率下降呢？

这道题老师讲解错了吧，文字答案解释和给的答案都是选A。怎么这个老师说答案选B

麻烦您回答我一下，这个声音的问题什么时候能处理好？我从去年七月末报班的时候就反映这个问题，到现在也没有解决，就这么一直拖着？几乎每道题声音小的都跟蚊子似的，不带耳机根本听不见，希望学校能在考试之前尽快解决！谢谢！ （抱歉，本来不想占用答疑区，但是怎么和班主任说也解决不了，希望学校能在这看到）