第71题没听懂 hedge position到底是什么？

请问老师是不是70题讲的有点问题。 老师说题目中没有考虑有现货，只考虑Short Call，但是那样的话，他的图形可知不符合题目中的假设上升下降那些描述。 题目的意思是不是说，考虑了-C+S，他的图形跟Long Call类似，只是题目的说法错在它只考虑了Y轴上方的，也就是说用Premium可以弥补现货损失的那点，没考虑Y轴下方的

老师好，绿框里的内容是写对的？一般不用s0.5啊，不应该直接s1/2么？没有平方的那一种……

请问老师，如何理解官书中说的lamda=1时，与新数据无影响。EWMA模型中方差=前一天方差和前一天的收益的加权平均，本来也没有新数据参与，为何书上说lamda=1时，方差与新数据无关？谢谢

老师好，所以d（10）=0.98是在哪个情境下？10年只付息一次么？谢谢

老师好 根据option的4个表格 delta of short call应该是在-1和0之间（如左图） 为什么讲义说call option delta range from 0 to one 怎么理解delta gamma Vega在ATM是最大的？ bsm model中 求出了 d，如何查表 求出N（d1） 怎么理解long position theta negative means option lose value as time goes by？

SMM的分母是不是就是计算器算出来的BAL？

压力测试和情景分析的区别在什么 如何区分 分别什么时候用什么

c为什么不对呢

这里求C的值为什么要除以12呢，日奴中没说是一个月后买回资产呀