老师，谢谢

老师，帮忙解答

固收2 原版书 32页，这道题，如果选项B是 long putable bond的话，应该选B，对吗？

固收2 原版书 35页，例题：我的思路是 Vcallable=V pure- V call；V putable=Vpure+V put; 当r上涨，Vpure 是下降；Vcall 下降，Vput上涨。这样理解对吗？

老师：***老师在视频第41分钟-42分钟，讲解breakeven是，说Bull spread 和bear spread 的盈亏平衡点，记忆成低执行价格+期权费的轧差（贵的期权费-便宜的期权费）。这里讲解应该有误，因为只适合看涨差价期权，不适合看跌差价期权吧？！那么，看跌差价期权的最大损失、最大盈利、以及盈亏平衡点，有什么记忆技巧吗？

老师可以解释一下R28中第四题中的putoption是什么原理，我看不懂答案

画问号这边，课后题的答案内容，最后一句话，经济衰退时，周期性资产表现不好，大宗商品表现好，这不是相互矛盾吗？周期性资产包含大宗

老师请问R27的40题中的standardfee是什么呀，可以详细讲一下这道题吗

固收2 原版书 第33页：For a decrease in yields-to-maturity—as given in the question—the value of the embedded call option increases and the value of the embedded put option decreases. 这句话要怎么理解呢？

固收2中，原版书很多关于债券的计算，rolldown return swap MTM return等等，教学视频没有提到。这是因为这些计算不会考，是吗?