第六题怎么判断是用100bp increase的呢？为什么不是用100bp decrease？

老师第四题，为什么只考虑了每一期的coupon，没有考虑最后一年的本金？

所有bond的spread都默认是和Libor之间的差额是吗？如最后一题，7%yield-2.5%LIBOR得到的，这个是叫做什么spread呢？和 I spread Z Spread有什么区别？另外LIBOR不是退出历史舞台了吗，现在用啥做benchmark呢

老师第四题超纲了吧？

stableized noi 减去50万这个地方，这个例子数字不好好理解，问一下，如果是NOI3=40万，那么在公式里面是不是应该在后半部分分子减60万？

老师，请问add cash会降低IR，那加杠杆leverage呢，IR会怎么变呢？

老师，这题Underlying是index，折现为什么不是用连续复利？

应收账款周转率不是等于=sales/应收账款吗？为什么解答里还有365

days sales outstanding (DSO)这个指标是上课说的M模型里的DSRI（days sales receivable index）吗

Revenues/Accounts receivable是什么率？