关于这个utility function的运用，是不是就是想说如果新的资产A带来超额收益的同时也会带来risk，所以要设定一个方程看看值不值得加。那我为什么不直接看information ratio的变化呢，也涵盖了这两个变量啊

为什么风险中性概率和真实世界概率不同？难道我们用来估值时候用的概率（风险中性概率）不是真实历史数据（真实世界概率）算出来的吗？如果估计出来的价值都和历史事实不一致，估值还有什么意义？

请问老师，什么是广义极值理论分布？

这块课上完全没提过呀，可不可以细致的讲一下怎么就stabilize了，它升高了我让它回落就是stabilize的话那value也可以啊

等会，波动率高的时候既然stock return会低，那我为什么还要去投资这个volatility risk，这个逻辑我不太明白

可不可以帮忙总结一下factory theory和efficient market hypothesis的区别，都列一下各自的点呢，谢谢

这里为什么道琼斯指数上升，道琼斯指数中的股票的相关性也上升呀，背后的逻辑是什么？

这里没懂，为什么在市场差的时候，我同时short index和buy股票，index会赚得多，而股票会亏得少？？通常情况下不应该个股反应大一些吗

请问到底是通常是每年还是每季度支付 cds spread 啊

请问到底是通常是每年还是每季度支付 cds spread 啊