押题卷74题的答案答案为D和之前同学问过的题目解答有冲突，请问跟着哪个版本走呢？是不是期限不一致的trade不能做trade compression呢？

Var的回测中confidence level不宜过高，否则容易出现异常值为0和回测等待期很长的情况，请问这个confidence level指的是Var本身的还是回测的？

43题和78题的思路不一样吗？差在哪里？

A只描述了问题，没有提出solution吧？题目不是让解决问题的方法吗？我哪里理解错了 谢谢老师

B是不是写错了？ C对吗？ market risk有没有对称？

投资组合百题31和34题中VaR的计算都不考虑均值的吗？

这两句话什么意思

老师这道题交易cds主要看的是senior 的极端风险变化也就是var呢，还是看value变化而选择a项？ 换一个问法，如果本题的交易卖equity cds，那么当相关性下降的时候，其equity value下降，但是equity 的var下降，对于卖cds的一方是盈利还是亏损，是看极端变化还是看价值的变化

如图片所示，请老师解释下如何利用已知条件来计算，Residual risk，information coefficient 还有 Mean of Alpha 之间的公式是什么？ 如答案所示，为什么Residual risk 可以等于Volatility，而且单纯想算出超过置信区间 【-3.24% 和3.24%】的股票个数，得知3.24%是双尾95% 的区间，用400 *5% 就能得出20的结果，和之前的已知条件是怎么联系起来的？ 请老师解释 谢谢

C项 initial margin 不是期初交的么 为什么会引起顺周期性？这里是说初始保证金会随着市场变差也有追加么？