老师好，这道题的答案，为什么不是是D呀~我的理解是r(历史)/theata(历史)=r(现在)/theata(现在)，推导至r(历史)=r(现在)*theata(历史)/theata(现在)

第21题：GEV和POT都需要独立同分布吗？

第20题我的理解是GBP6.625mil的损失先全部会被equity 5mil吸收，剩下再被mezzanie tranche吸收。而答案里的方法是从收益能否覆盖支出的维度理解。请问我这种直接从损失里分析的方法在这道题里为什么不适用呢？

请问B为什么错了？maximum PFE应该画在哪里？谢谢

图中关于ROE的计算公式是怎么得出的？

模拟题1第44题，用精确法也能算出pd，为什么不用精确法呢，LGD、risk-free rate 、yield、liq risk都已知

模拟题1，第21题，不是应该调将X，调升Y嘛？

老师，这里的系统性风险是指市场风险吗？

请问老师，为什么需要交50万的保证金，是交给谁的呢？证券公司不是已经有抵押物了吗？而且这个保证金还能作为自有资金用的？

请问老师，上课老师在讲抵押产品的时候，A有价值100元的国债，抵押给B，得到90元的现金，A的自有资金是10元，是怎么得出的，A可以有任何数额的自有资金不是吗？不是很明白～抵押物价值下降，按照haircut是10%，A只能借到91*0.9=81.9元，和杠杆比率又有什么关系呢？