天堂之歌

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FRM二级

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第61题,hazart rate这个违约率和指数分布计算的违约率有什么区别,为什么不能直接把hazart rate当作违约率

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请老师列下surplus at risk的完整公式

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有点乱额,这道题为什么不能用Binomial 分布来求啊? 10个bond,问只有一个违约的概率,不是应该可以用Binomial分布求吗?B选项就是这个求法的结果额。

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1.notes上面提到:Wrong way risk also results in a reduction of the DVA.请问如何理解WWR对DVA的影响? 2.个人对 WWR 中的commodity swaps中oil company 的例子有不同的理解:首先是我支付固定油价和收取浮动油价,油价的上涨会使得我赚的更多,EA是上涨的;同时对手方是oil company,油价的上涨对于对手方也是好事,利润更丰厚,因此PD是下降的,所以是RWR;跟授课老师理解不一样,请问这么理解是否正确? 3.对于WWR的分析:关键点是对手风险是否上升(体现为CVA的上升),其中EA关注未来交易的结果,而PD的变化则受宏观等因素影响,具有不确定性。请问这么理解是否正确?

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请问一下,这道题的Long Term debt /Short Term debt 是大于1.5的,权重不应该是0.7吗?

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note pe1,56题 讲一下,谢谢,我错选A了

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老师请问var回测时候,window data越大是不是接受域越宽越大,还是接受的个数表达但是接受的面积变小了?

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note pe1,55题,老师,给讲一下这道题,谢谢

已解决

老师,也就是说regulatory capital是要考虑UL和EL的,而economic capital只用考虑UL吗?

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老师,可以麻烦看下这题么,谢谢

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