老师好，根据put and call parity, 答案中提到的Short in the underlying asset，指的是-S/卖出股票吗？

请问为什么在债券中嵌入一个option，会导致“看跌期权对投资者有利会缩小信用利差(相反，看涨期权对发行人有利会导致较宽的信用利差)”？

老师好，我们知道straddle wants volatility那么为什么答案不是short straddle呢？是的话，可以选吗

老师麻烦解释一下为什么这里FV是100，多谢

无风险利率是不包含任何风险的收益率，名义收益率是考虑了通货膨胀风险的，所以说美国国库券的实际收益率是risk-free returns吗？

为什么美式不分红看涨期权下限也是S0-pvk，而不是S0-k

为什么是这两部分相加，而不是相减呢？(0.35 × 12.6%)＋(0.65× 2%)

为什么对冲基金的预期收益就是费用？

在算出-5.21之后，具体怎么判断，老师能详细讲一下吗？包括自由度为什么是22？有点没太理解。

请问为什么答案是C