老师好，不太理解可转债套利是longconvertible bond,short stock?

经典题Chaopraya

老师，calendar spread里，为什么是卖近期的c，买远期的c，近期时间价值越来越少，为什么还要卖近期的去赚premium

请问forward premium为什么要sell，forward discount为什么要buy，一直没理解这个逻辑

老师，这里持有GBP，就担心GBP下跌。此时F=12.6550>12.4610，表明GBP升值，从这个角度看应该不对冲啊？

delta bond 为什么是0

这里隔离size factor，也可以是long 大盘 short 小盘吗？

1.老师这里的Sep和Oct的两个Call option是不是因为时间间隔短所以便宜？2.为什么两个option价格一样？不应该越临近后面的option更贵吗，不是很懂

6题在benchmark selection里，应考虑数据可得，GA指数使用market cap weighted，数据是否可得？可daily update？只考虑duration期限太片面吧？

老师好，第5题中是不是计算出的difference大于零是overperformance?underperformance是要选difference中负数，并且绝对值是最大的？