请问第20题，答案的算法我不太懂，怎么就能解出remeasurement gain.，请老师给我算一遍

R35 daniela case 里正文表格的B1债券描述里提到risk-neutral probability of default(hazard rate) 而后面lena case 里第26题的风险中性概率就不是题干里的hazard rate 了 那到底risk-neutral probability of default和hazard rate是什么关系呢

这个HPR的年化，12应该在指数上吧？不是说复利年化吗？就算是单利年化，也是1＋1%*12呀

老师好，对于境外子公司，比如case 6，母公司应该用什么方法来合并报表呢？consolidation method还是equity method？？ 比如澳大利亚的YTC子公司，相对独立，那么对于WMC公司来说，如何记账？另外对于乌克兰、印度子公司，WMC拥有全部控制权，该如何记账这两家子公司？ 谢谢老师！

老师好，发生恶性通胀的国家/地区，一定默认其货币贬值吗？即使其实际利率较为正常，或者是实际利率高于本币呢？ 比如case 6的第6题，题干未提及印度货币贬值，只是说发生了恶性通胀，直接默认印度货币贬值？？？ 谢谢老师！

324 为什么模型算出来的波动率对应历史波动率？模型算出来的不应该是反求的波动率吗？难道是描述中的哪句话说到了？

如果算股权价值的话 是应该用total value of firm*80%的equity吗？还是用total value of firm 减去long term debt 1.518billion?这两个结果显然不一样

R38第21题 positive slope 理解为risk比较高 是只看短期情况吗？因为杠杆低 风险低 短期spread小 所以是正斜率？那bc说风险高的情况下 斜率是应该是negative的么

R35 20题 题目里的statement 说 high rated bond 这个rate是理解为利率还是评级呢。。。做题理解为高利率债券了 自然而然就理解为高利率债风险高曲线陡峭 结果结论都反了 这种如何分辨呢。。。

R35第19题 A的hazard rate 和 C的风险中性违约概率说的是一回事儿吗？若不是，风险中性违约概率指的是什么呢 风险中性假设不是用在二叉树构建上的么