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FRM二级
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请老师帮忙确认几个理解是否正确, 1) 风险敞口的负值在计算所有的exposure时都取零?比如在计算EE时候;如果是,则计算EPE过程的时候,是否也就不会出现负值了; 2) Netting factor除了公式,即 EE(netting)/EE(non-netting),是否也可以取用 图中netting benefit的倒数?在图中两个资产的基础上,假设有三个资产,是否也可以通过有netting和没netting的EE,进行计算,从而避免背公式? 3)netting factor用公式的时候,比如有三个资产,是否是两两之间的ρ,以及三个资产之间的ρ,都算出来,取算术平均?还是有专门的复杂公式?考试时候如果资产多,是否一般都会给出ρ的均值? 谢谢
精品问答
- 请问selection bias 与 self-selection bias 有什么区别?我看到一个老师回复的是:不同个体选择样本不同,这就是自选择偏差,是不同个体本身固有的差异。请问这里的不同个体是指不同的人吗?
- 请问,求组合标准差需要乘以权重,但是组合var,不需要权重,想不明白?麻烦仔细讲下
- 这里的cash 中性是只需要CAPM中的benchmark=0?还是这个benchmark怎么样?什么叫阿尔法不会产生active cash position?CAPM中阿尔法并不在基准中啊?
- 老师,这里benchmark的中性化,三个回归是什么逻辑?
- 最后一行的对比是啥意思,老师展开解释一下。增量收费和FRTB定义差异
- 老师,收益率的波动率(yield volatility)和基点波动率(basic volatility)能给讲一下么?尤其是前面的,后面的基点波动率我记得是公式dw前面的
- 能解释一下这道题吗?
- 这里severity modeling,对应GEV的fattail分布不是Frechet么,这里写的Weibull是瘦尾吧。
