为什么B不对，答案选D？

答案是D 这里为什么不考虑var 不符合次可加性

押题33题 为什么选B 梁老师说因为market implied 是左偏 但是 D 我觉得才是左偏啊 我感觉B画的market implied更像正太分布

为什么EL＝mean啊？

我有几个问题：1.关于选项Ｂ，Acme的credit spread变化对Income的影响我理解，但我不明白这里Institutional traders的credit spread发生变化对Income的exposure有什么影响？是没有影响么？只是它的PD变化从而影响CVA？2.Institutional traders的风险敞口是什么？

老师 此题中说法I也对吗？不应该选c吗？谢谢

老师你好。sell volatility为什么是卖保险？把volatility卖出去不是买保险吗？volatility mitigate 其中一个方法是买put，这个put不就是protective put吗？

老师 请问ring-fencing asset是指什么？为何选C？谢谢

老师 请问192题为何选C？谢谢

老师 请问159题C和D选项分别怎么理解？谢谢