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百题第三章,第14题 题目的1年和2年的zero rate是3.25%和3.50%,但没说是连续复利啊,为啥老师解题时自动用了连续复利去算? 然后我用普通复利去算,算出来F1,2=3.75%(普通复利);再把题目中的receive rate 3.75%(连续复利)转为了普通复利,等于3.82% 然后1 million x (3.82%-3.75%) x (2-1)e^(-3.5%*2)= 664 算出来是选C,不明白哪里错了?
晕厥啦97题的解答前两句怎么跟我的理解出现巨大偏差。不是说stress testing的结果是ordinal rank的吗,为啥又说给压力测试的stressed loss赋予跟VaR一样的percentile。老师可以解释一下这个解析的前两句吗 梁老师讲的我没听懂
请问老师,在题目未告知的情况下,计算远期具体使用连续复利还是一般复利呢?第四题答案给的是一般复利,但我使用连续复利的话就是另一个答案了..在精讲题部分不是说如果未告知复利情况,连续复利计算会更为简单,可以优先连续复利吗
已解决我想问的是第11题A选项,The trustee has the authority to declare a default if the issuer misses a payment 如果债券发行方违约,trustee有义务清偿债务吗?