官网emerald这题，原题中有 The CIO counters that because a number of behavioral biases support the persistence of price momentum, they would be foolish not to incorporate this factor.的描述。这样的描述我理解为一种话术framing，认为助推了投票的结果，所以没选A，相比之下觉得hindsight应该在发生后再回顾才算，所以选了B。但答案表示regret属于事后诸葛，且Framing is unlikely to explain the persistence of momentum. 我认为答案这里强调persistence着实强词夺理了，因为这里问的也不是persistence of this factor，而是问的为什么要＋该factor进模型。如果非要说必须持续的因子才能被加入模型是一个commonsense那我确实没辙，但请教一下这个问题我的思考问题出在哪，以及可以如何应对。谢谢

课后ian wang case, 为什么这道题是social proof?听视频没听懂

老师 可以解释下为什么market value risk是和规定利率联系在一起的吗 固定利率为什么就面临这价格波动的风险。感觉和浮动利率的现金流风险是一样的，毕竟现金流风险本质上也是因为浮动利率未知，从而是现金流未知，这也不一样是价格变动的风险吗？

老师STIR future为什么又叫eurodollar future 这个和美元或者欧元有什么关系吗

第二题，题目描述中没有提到sharing是基于net of fee的active return，而解说中计算时默认是net of fee的，是否在做题时遇到类似情况也默认net of fee?

本题的描述是否没有贴完整，第四题选项里表明最后有三个statement，题目里只有两个statement

您好可以解释一下图中画线这句话的意思吗 不是很理解

想问下第四题第一个statement，因为前面说到contribution会减少，那不是应该更多投一下收益高的来使这个fund status变正吗？所以不应该多投一些illiquid资产来增加收益吗？

资金规模太大这个alternative的比例为什么是acceptable呢

百题case 7第4题，为什么cross hedge 不行？同时好像没说可以用forward hedge