reading27 example2

密卷SESSION 2第一个CASE第3问的STATEMENT 2。答案说statement 2是对的，对于最后一句话对于yield上升与下降的情况下 Over-hedge 与 Under-hedge的情况 是否与图三冲刺笔记中的这个表格描述的相冲突？ 依据CASE中的描述，目前表格中三个组合均有BPV ASSET >BPV LIABILITY的情况 ，不应该是当yield上升时 Over-hedge ,yield 下降时Under-hedge吗

所以bpv和moneyduration之间就差100倍吗？

最后算已有保额的250,000 不要扣税吗

第四题B死了以后expense不是一直不用了吗，为啥只算15年

strategy2相比strategy1只是少了equity index futures去对冲us equity market risk对吧？用currency forward只能对冲掉汇率风险，还有us股市风险没有对冲

老师，请问gift如果超过allowance，是怎么计算

pvd CF在哪里学的？ 也就是说衡量非平行移动，用KRD 和PVD？

请问第一题中考虑风险是原版书给定的计算或思考方式吗？当考虑spread 变化时若给出了spread 标准差都需要考虑单位风险的spread 变化量再由此计算带来的损益吗？

请问答案中黄色和绿色这两句话有什么因果关系呢，没看太明白？