CFA 三级 交易业绩归因 这题问哪个费用结构更加像call option，组合C这个结构，上有顶下有底，不是更想collar或bull spread吗？怎么答案选组合C？ 我理解组合hidden lake才像call option呀

关于variance swap估值的计算，考试中是否会涉及到variance的年化？目前举例中都是基于时间段的方差，是否需要考虑去年化？

老师，哪个策略最不能用于免疫 callable、putable、可转债、pure bond

老师，long put option on bond，久期会下降吧…行权是以X卖出啊…凸性也是下降吧

关于不同的费用结构。

第三题，我觉得选择A和B很像，variance开根号就是volatility。 B不就是A 么？谢谢。 A a stated maximum level of volatility. B total portfolio mean–variance efficiency.

可以解答一下这个案例的第三题吗？关于行为无效、结构无效的这道题。

为什么protective put using OTM 会有less downside protection?

为什么这里说隐含波动率低，所以gamma比较低？

你好老师，哪些是at least review monthly ？有没有规定review weekly的？