老师，这个题不是说他倾向积极么…我感觉我跟答案差的有点多…

我问一个跟冲刺笔记75页有关的问题，为什么additional contribution反而会增加pension liability?

large footprint是什么意思

所有的 VAR 都是tail risk的衡量工具， conditional Var衡量 left tail average， Incremental和relative VAR包括了两侧的tail risk？

老师没有具体讲这个计算过程，我不太理解为什么PV Olivia这对于税的处理，还有为什么income也是 beginning of the year? 之前计算dividend又是end of the year？怎么记住这个逻辑？

第一个recommendation1, 怎么理解similar investors in the same lifestyle stage? 具体是哪里similar?

第一题，为什么不选C？A同学的工作很专业，说明其实他即使regular occupation做不了，还有很多其他工作可以做，做得了其他的工作也算disability吗？

这里的P为何用的是50mx91/100, 而不是金融计算器计算得到的PV?

为什么这个index的算法要用计算器，还是没明白。为什么不可以直接premium-dividend之后再除以face value?

老师，Sharpe and Sortino ratios, 他们两个都是risk-adjusted returns么？我怎么记得就是Sortino ratio是，Sharpe ration不算呢？谢谢。