老师您好，我不太明白为什么第11问，答案是PVBP乘上bond size $150MM。PVBP已经是一个dollor数值了，为什么还要乘bond size？这不是重复了吗？我理解PVBP相当于money duration， （money duration=bond price * modified duration，是PVBP的100倍）没有见过公式里有用money duration 再乘上Bond size？为什么不能用modified duration 乘以 bond size？（虽说答案不会改变）谢谢您！

老师好，该题的第3题为什么不选C，它们outlays的时间确实是uncertain的，所以关于timing of outlays 我觉得也对啊

请问，为什么说：the bond yield with weaker currency总是高些呢？这是根据什么理论得出的结论？

2008Q1中D问的是nominal return，为什么答案中直接算出real return后没有考虑inflation呢？

PVBP=（V- - V+）/2* 0.01% * V0 如果V0= full price=100 ，那PVBP（$money change）不是100*(V- - V+）/2么？为什么PVBP的公式没有100？

key rate d 里面的d 是麦考利久期还是修正久期？

这里看capital flows，是只要看foreign direct investment在GDP占比变化，还是要看绝对数？即这题是不是要看1.9%*15157，与1.7%*15325计较？还是直接看1.7%较1.9%下降，就可得出weaker的结论？

27分钟的例题里，讲解上根据将例题中公式按此前债券收益5部分拆分无法完全对应。roll down和r变动下的价格变动对应错误。

请问老师casebook75页提到的risk premium approach 是在讲义的哪部分提到的？

请问这个casebook74页，这里的repurchase yield出现负数表示出现回购，所以应该是增加收益，公式就是减去负数（实际是加上）对吗？如果给出的repurchase yield是正数是否就应该直接减去？