这里的the MRR is reset semiannually 是什么意思，为何有了这句话我在题目计算时还需要扣掉MRR 的50BPS

sell a covered call 的意思到底是S-C 还是C-S

麻烦老师再画一下cash covered put的图

第三题，我的答案是以下这样可以吗

这个rebate rate不对，collateral earining rate 的基数是担保债券价值；security lending rate的基数是借入证券的价值，基数都不一样，怎么能减

你好老师，麻烦把paper return - actual return这种方法讲一下 （不是针对这道题，是通用公式），之前只认真学了拆解的那种计算方式。这种方法给忽略了，没想到专门考察了。

第二题要determine which firm，我选出firm a之后还需要再解释为何firm A可以LINK吗？还是只须答firm A就有分

Q4 提到的cross hedge中的correlation，是不是也可以理解为是一种basis risk？详见冲刺笔记P237

Q1，为什么不是问的futures和forward之间哪个成本低？哪里可以看出是比较futures和现货之间的成本？

第三题B也是平底，就是因为有cash所以才没限制向上潜力？