老师最后说的讲波动率微笑的书，请问有什么推荐的吗？

老师，新冲刺笔记第72页的扩展例题看不懂，能否讲解下，为什么是这样的等式？

老师，风险预算分配，是根据历史数据算出来asset/factor风险贡献比例，然后用未来的组合的总风险乘以这个比例，相当于给未来的组合的每个asset/factor的风险做个限定吗？ 前几节算风险贡献比例，我理解是做归因分析的，这个组合到年底了，算算每个asset/factor在总风险里贡献了多少风险，这样理解对吗？

老师图上写的总风险乘以各个asset/factor风险贡献的比例，就是把风险分配到各asset/factor上了。但是前面各个asset/factor风险贡献的比例是由各个asset/factor的风险贡献除以总风险而算出来的。这样在乘回去有什么意义？

老师，根据图片上课上例题，这道题是个股持仓A这只股票对总风险的贡献。也就是在总风险0.014212中，ABC三只股票贡献加总就是总风险了。但是PPT上还有这个公式，因子的贡献+个股持仓的贡献才等于总风险。那么回到第一个截图老师讲的这个例题，这里个股持仓就等于总风险了。这两处有些矛盾。能解释一下这个疑点吗？

老师，冲刺笔记上对应本节内容有一道例题，这里面提到的R-squared是模型对谁的拟合度？是对基准的拟合度吗？

这里Allen closes out his futures position是什么意思？他这个完整投资流程是啥

3这个时间点上FRA settlement是本金折现？FRA不是只结算损益吗？

系统里看不到题目，可以告诉我题目什么时候上线吗？

请问marketcap weighted index会需要rebalance吗？能举个例子吗