这个题结果没有疑问 就是题目说要减少long头寸 分散敞口 为啥在持有股票的情况下还是long call呢

这个等号放在H0没听懂，题目中问均值是否等于三，也就是应该说是HA 是μ=3 不是这么个逻辑吗，这里有点乱了 不太会假设了

讲义上说，swap的价值=现在的结算价值+未来互换价值的现值。而估值又等于PV收-PV支。这两个都是对的吗？价值就是估值吗

这里的中心极限定理，方差除以样本容量N 得出的SE，假如200组每组108个，这个N是200还是108还是200X108

这选项C不是明确风险因素的概率分布吗？ 咋成了假设了？ 英语不太好

这里说的久期年化，是不是如果是一季度一付息的话，那就是把计算结果再除以4啊？

第四题 为什么gain一定是值第一期后的呢 如果第一期loss 后面净是gain 那整体swap的价值到底是0还是别的呢 不考虑期初为0的情况下

3题A还是没明白 支出的更多 为什么不是loss呢

第四问是怎么知道盈亏相抵的呀，没说是par发行啊

Unrealized gains or losses on derivatives contracts accounted for as hedges. Changes in the fair value of derivatives are recorded each period, but certain changes in value are treated as other comprehensive income and thus bypass the income statement. 之前讲到对冲这里说必段是cash flow的对冲，不能是fair VALUE ,那这里冲突吗