老师好，百题市场风险第四题，答案给的是先用黄框里的公式delta方法分别算好两个期权的Var，再用蓝框里的公式算两个期权的组合Var。而我借鉴市场风险百题第3题的方法，先用蓝框里的公式算出两个股票组合的Var,再用黄框里的Delta法（两个期权的delta求和再乘以股票的组合Var）算期权组合的Var,为什么不对呢？

老师说无风险资产相当于卖出CDS的collateral, 这句话的意思我没理解....是针对哪方而言?谢谢

请问判断是否大于threshold+MTA的, 是用portfolio value还是portfolio value-collateral held? 谢谢

exposure计算的时候, max{0, contract value}, 想是否需要减去collateral held?谢谢

请问这是指低于threshold的部分是有抵押还是无抵押?谢谢

为什么infrequent sampling 中的return是不变的，没有被低估和高估

请问incremental cva与marginal cva区别，谢谢

请问pfe是什么呢？与ee什么区别，谢谢

最下面的0。833是什么呀，为什么不是0。909

这两个的区别我觉得自己还是没有从本质上get到....谢谢