老师，这个缺点的意思是说，我们沿用之前的模型，其实是在假设它就是错路风险，所以不合理?

这道题没理解，option有点忘了，long put option ，不考虑波动率怎么变，价格上升，不行权付出购买put的期权费，价格下降行权获取收益，这个策略跟long call有啥区别，价格上升行权获收益，价格下降，付出期权费。本质上这俩没啥对冲波动率啊？

这题为啥不是看99%的显著性水平低，所以一类错误概率低，这样

BSM模型不是要求价格必须连续，而且没有跳升么？障碍期权突然就没了，是不是都不满足这个假设啊？再有选项A中说的是执行价格的波动率，BSM啥时候要求过执行价格啊？不都管的是标的资产价格

想问下，C是不是就代表着利率的未来走势？为啥这个不会影响net

90%的双尾值VAR怎么会是1.645？这是查出来的还是咋算的？

能在解释一些c选项的负偏吗？结合本题的产品解释

题目问Rud，然后解析第一个公式已经给出了Rud，为什么还需要后面的步骤呢？

老师，为什么lgnormal 隐含波动率是一条直线？

原假设是什么？是VAR 对并且有积聚性？