老师，我有点疑惑；这道题在课件里也有讲过，我记得老师当时说ai代表的是基金经理的能力水平；但这道题讲解的老师说ai是一些与基金经理能力无关的因素；到底哪个正确？

考试中会考计算d2的公式吗

老师，我想问下 1.VaR算是Spectral Risk Measure中的一种么？ 2.ES算是Spectral Risk Measure中的一种么？ 3.Spectral Risk Measure是不是要满足Coherent Risk Measure？ 谢谢

问题就是，第二行，一违约二不违约， 所以x_1 是1， x_2是0， 但是为啥x1x2也是0？ 一二同时违约包含不包含在一违约里？还是应该单算？两个事情同时发生就是说x1发生了呀，所以给出的x_1违约概率是包含1违约和1，2同时违约吗？？

老师，你好~在信用风险中，UL=Credit VaR=WCL(x%)-EL，请问为啥WCL和相关性ρ有关系？谢谢。

老师，可以总结下，elliptical distribution有哪些吗？normal/ lognormal /t,POT和GEV方法里面的都是吗？

log-likelihood ratio (LR)是什么？讲义里哪里提到的？

请问，PD与Physical PD有啥区别？

老师，您好，不理解选项A为什么看到gross income就可以判断是standardized approach?

为什么长期资本管理公司这个例子long swap是亏钱？long swap是支固收浮吧，利率上升不是赚钱么