funding exposure和FVA在数值上是一样的吗？funding exposure=value - margin，也就是margin越大，funding exposure就是负值越大。FVA则是收到collateral会增加FVA。所以funding exposure和FVA的正负号是相反的。这样理解对吗？

27分钟真的精彩！笑死我了！老师先说是利率变动的波动率，过了20秒又说跟利率变动的波动率不是一回事…那到底是怎么回事嘛…

1、为什么0-1时刻的利率是8%？2、为什么10%和6%都要加0.02%？而不是只有10%加？6%对于8%来说是减少的啊！没承担更多的风险啊！

请问一下这个如果是美式看跌，算第一年末的bond price是需要对第二年末的bond price（97.65和99.72）取完期望值再加上利息，然后再折现到第一年末吗？ （99.72*0.4＋97.6*0.6＋6）/1.0598 是这样吗？

请问这道题C为什么错了呢？ Depth不是意味着如果买了大量的资产会使市场价格上升，卖了大量的资产会使市场价格下降，2007-2008期间人们都大量抛售股票的话，股市价格不就会收到很大的影响嘛？

老师，我有点没太明白这里交易过后asset是怎么变成200的呢？ 一开始的cash=100，把security变卖掉之后有100. 后来因为price arise导致需要补交margin call=50，那asset不就应该是100＋100-50嘛？ 不太懂asset怎么变成的150＋50？

确定一下，讲义黑色加粗的这里这句话是错的吗

请问老师，D选项具体指的是什么呢？

请帮忙解释一下上面那个公式，包括每一个字母代表的数学意义和金融应用的意义。谢谢

这几个到底是什么区别？PFE，max PFE，EPE，和EEPE？