想问一下2022年5月考试的题库什么时候出来，另外因为看评论说之前的考试题库的覆盖方向与考试实际情况有些偏差，所以题库会不会更新？

老师，请问市场组合的sharpe ratio 不管哪个题都是永远是恒定等于1吗？可以当个结论或者套用公式直接默认为1吗。

a进行逆回购收到collateral，抵押品的利息仍属于对手，那这个过程a有获得什么好处呢？

老师好，模考二第67题表格里，执行价格越高，波动率越高。但是股票期权波动率假笑的图形是，执行价格越高，波动率越低。是不是趋势相背了。

请问老师，网上有看到回忆这样的题目，bootstraping 计算ES，给了original database, 和 几个 resample，直接就直接算resample的数据就行了是吗, 谢谢

老师，请问是不是liquidity risk管理中都是用reserve（不同于市场信用和操作）？复习到流动性风险里是用expected requirement-reserve管理，而且不管是restricted（用legal reserve）；还是contigent（用cushion、buffer）。都没有提到capital。

老师好，这里DV01是怎么算的

老师，流动性风险的FMU（financial market utility）有三个defense，其中一个是对membership 做tiering。请问tiering和信用风险里把资产池进行tranching是一个意思吗？不太理解“tiering”和“tranching”的区别。🙏

A B都说高级管理层有direct role应该不对吧？

老师，counterparty risk’s stress test, 其中derivative portfolio为何是公式（stress)PD*(stress)EPE*LR*alpha? 不知为何用EPE ，还有alpha是什么？