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FRM二级
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老师,reverse repo 的投资者A,以极低的collateral rate把钱借出去,换回来特殊的bond,不是因为这个bond目前被低估嘛?将来才可能以高的价格卖出去,这样来赚钱?为啥老师说是高估?
错路风险是否可以这么理解,敞口大了,就是本来可回笼资金变多了,结果应该交给我可回笼资金的对手违约率还变高了,一般是发生在敞口是“利得”的情况下;对路风险是指敞口小了,本来有可能亏损的资金降低了,但对手违约率又高了,一般是发生在敞口是“利亏”的情况下
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- 请问selection bias 与 self-selection bias 有什么区别?我看到一个老师回复的是:不同个体选择样本不同,这就是自选择偏差,是不同个体本身固有的差异。请问这里的不同个体是指不同的人吗?
- 请问,求组合标准差需要乘以权重,但是组合var,不需要权重,想不明白?麻烦仔细讲下
- 这里的cash 中性是只需要CAPM中的benchmark=0?还是这个benchmark怎么样?什么叫阿尔法不会产生active cash position?CAPM中阿尔法并不在基准中啊?
- 老师,这里benchmark的中性化,三个回归是什么逻辑?
- 最后一行的对比是啥意思,老师展开解释一下。增量收费和FRTB定义差异
- 老师,收益率的波动率(yield volatility)和基点波动率(basic volatility)能给讲一下么?尤其是前面的,后面的基点波动率我记得是公式dw前面的
- 能解释一下这道题吗?
- 这里severity modeling,对应GEV的fattail分布不是Frechet么,这里写的Weibull是瘦尾吧。