老师能不能再讲讲monotonicity、homogeneity、translation invariance 、subadditivity的性质，和coherent risk measure的关系n

本题的B选项和C选项能否帮忙分析一下

老师您好，这题是否可以按这个方式理解：题目给的表格是基于BSM模型给出的（也意味着put-call parity是根据BSM得出的？）。根据已知条件带入put-call parity，我们得出put价格为3.30。但是BSM模型给出当implied volatility=63.8%时，put价格为6.13，3.30<6.13，所以是Lower，选择A？

为什么liquidity trading risk中就是加上α*sigmai;但是市场风险VAR是减去α*sigmai;逻辑在哪里啊

T上升的时候，说明清仓需要的时间变长了，那不是更难清仓，流动性下降，流动性风险上升，为什么这里说的是liquidity risk下降呢？

老师这题的A和B能不能解答一下

老师这题能讲讲为什么选c吗

如果都是提供同样的抵押物，国债抵押或者是repo，为什么还要对不同的借款人不同的借款利率。即使借款人违约，贷款人也可以很方便几乎是无成本的卖出国债或者repo回收贷款。

老师，为啥CVA的近似调整可以用每期的费用估计

请问用二叉树给债券“看跌”期权定价时，从第三步折现到第二步时，是否要加上coupon作为期权的价值？看跌期权意味着手中持有了该债券？