这道题根据forward price=s*（1＋r）^t来计算远期价格，最后用远期和现货价格比较，但是书本上说是比较期货和现货的价格，（不是远期和现货比较），从而得出是backwardation还是contago市场，这个能混用么?

老师您好，请问一下这个地方按照老师讲的用单利这，为什么不是Vlong(t1)=V(t2)/(1＋S/4) 呐？

请问22题的inverse如何理解？

这里的spread change是怎么理解呢？

老师，没有红利的情况，futures的delta求导后应该是e的负rt次方吧，为什么是正rt次方呢？我参考的是PPT65页，“options on stocks with dividends" 部分，call option求导前的定价公式。我将futures自带的risk free rate红利，替换掉divds的q得出。

老师好，我还不太明白，68页，所以pvalue是3.04%，阿尔法是5%是么？感觉越学越糊涂了，p和阿尔法是看单尾双尾的，是取决于原假设的设置哦？如果68页是单尾的，那pvalue是1.07%，阿尔法是2.5%，然后pvalue是查t分布表？谢谢

这道题D讲错了，翻译错了。

这道题不用考虑YTM的值吗？1年2年和3年的YTM是不一样的，应该也会影响债券的价值吧

老师好，能不能以这道题为例，给我讲讲keyrate01和他的duration怎么算呀，我笔记没找着，或者和我说说相关视频在哪里也可以，谢谢老师

老师好，能不能以这道题为例，给我讲讲keyrate01和他的duration怎么算呀，我笔记没找着，或者和我说说相关视频在哪里也可以，谢谢老师