老师，这里直接买卖option,需要delta hedge, 就比如如果买了x份call option，是看涨的，但如果市场价格下跌了，我就会有下行的风险敞口，此时我就该short掉delta*X份underlying股票或者long X份put option来对冲风险对吗

老师，我记得Vincent讲V(B)时候说one time loss, unaware and didn't disclose的情况不违反V(B)但违反V(A), 为什么？

CFA三级 交易及业绩归因 这题没看懂，open-end fund是开放式基金？开放式基金为啥流动性比closed end fund差呀？还有关于incentive fee是怎么理解的？

第三题题目中说是yield变动没有说是spread变动，但答案中看起来是把两者等同，但是spread不是一个增量吗，和yield独立开的？还是yield中包含一个base rate加spread，谢谢

callable putable bond有option risk。但为什么可以使用delta来measure衡量option的风险？是因为delta衡量价格变动导致期权变动吗？

你好老师，如果收了flat fee 但是披露了 ，能说自己是independence吗

T+2交割，T日是到期日吗，还是T+2是到期日，到期日也是交割日，和基金的申赎T日不同？

Case instituional这章原版书的第四题中关于GIPS那部分请您详细讲解，谢谢

为什么是 1.5%，1.5 个 bps 不是 0.015 % 吗

gain-loss matching的时候话下划线的话如何理解呢？老师完全没有讲下划线那部分的内容。此外，为什么今年的loss不用明年就没有了？capital loss是可以carry到下年的呀？