Reading 19课后题第二题，在讲义中老师说：volatility是对corridor width的负面影响，为了降低风险所以要缩小corridor，但是这倒题目里面却反而要增大corridor。这怎么理解呀。

mock72第11题，答案里说 Regret is the result of hindsight， 那怎么区分 regret 和hindsight呢

protective put我不太明白floor price 是指保底的那条平线的payoff（loss）还是当时的股价啊？

2015 Q9-B objective2： 请问，如果我hedge，为什么方差计算式子中认为σ（RFX）就等于0了呢？ 是因为用forward锁定了远期汇率，所以RFX不波动了吗？ 谢谢

请问老师，gross of fee和net of fee具体指什么样的费用包含或扣除？仅仅指trading expense吗？

RDC=RFC+RFX+RFX*RFC 我想问的是如果fully hedge的话： 问题1：就是指执行了short 外币的forward trade？ 问题2：此时RFX就等于0吗？

麻烦老师讲解下index breadth与float band

老师你好，***老师在讲解基础班asset allocation Reading 21，第64页ppt， 第4点，他说外国经济波动，本币升值（因为大家都来投资我们）； 结果到第6点，他又说，外国经济好，本币升值，因为外国采购我们多，本币需求增加。。。。。 这是不是有点矛盾？ 还是说第4点说的是短期，第六点说的是长期？***老师没说清楚

麻烦老师讲一下returns-based与holdings-based的具体区别

reading29equit原版书例题4.2，不明白既然是leverage3X，cost是2*，Ra为什么是3X10%-2X2%而不是3X10%-3X2%？