书后补充题ss10R23第11题，既然要用condor，为啥完全没考虑5年和10年的债，为啥2年债等于MD of LT bond/pvbp of 2y bond

put option的凸性是正的还是负的，为什么书后补充第5题不选C呢

如果 long一只股票 short一个index的etf 是否为market neutral？如果对创业板的两只股票做pair trading再long 创业板的etf是否为alpha beta separation？是否可以将short index的etf看成去除beta的意思？

condor是个怎样的交易？

老师，请问OTM的美式期权，它的current credit risk和potential credit risk是不是都等于0？还是current credit risk为0, potential credit risk的现值为option现价？

老师，今天看ethics讲义看到一处说，收取客户礼物但没告知雇主是违反了I(B)(具体是基础班讲义第35页)，可是我怎么觉得应该是违反IV(B)呀？请您帮忙解答一下~

老师，我想问一下representativeness和availability里面的categorization的区别是什么？ 看描述的话很接近，都是classify new information基于past classification。

老师，今天群里讨论一个问题，大家观点不同所以我想跟您确认一下呀！请问top-down approach和bottom-up approach哪一个更容易发现经济周期变化？ 我认为是top-down啊，毕竟一开始就要做宏观经济分析，但是有同学说是bottom-up. 请问应该是哪个呀？

请问第五题，为什么liquidatung bond 不是CF方法 feature？CF principal payment 不就是liquidating吗？（我明白它不受利率波动影响）我不明白liquidating的定义。谢谢

请问道德 优先discretionary account fee paying （较于none fee paying account)这操作有问题吗？