老师，原版书第五本，R27的课后题的第7题，为什么A不能选？在bear market时，降低call capital的速度不对吗？

Reading 2 39题，答案C为什么不对？

为什么计算target部分时，第一个公式用MV(t)＊MD(t)，第二个公式用MV(p)＊MD(t)？

Reading2 33题的题目完全看不懂 acquire a new, very large account with two concentrated portfolios.这啥.....

Reading2 25题 为什么A不对呢？如果公司发布"buy"的推荐，而portfolio manager来卖，也许就因此获利。因为股价在发布“buy”之后会大涨。 而且，这个不需要公司同意吗？

老师，听课时，我就不太懂，effective duration1.944怎么计算的？会要求计算吗？还是会告知？

此处volatility策略是short低执行价格put，long高执行价格的call？

volatility trading，关于交易方向，JCY没有说清楚，是不是如下理解？ 1、time-zone：long 波动率低的，short波动率高的？ 2、cross-asset：long implied波动率低的，short高的？

老师，在计算几何平均值的时候，是不是需要先求出n次根号下的值，再减1？

原版书课后题reading 22 的第6题 的notes 3 ，说的是这个fund 不适用shareholder engaging ，那么就不存在free-rider，但是答案说是正确的？这是为什么？