还有老师，建模错误 misspecification 和 我们说的三个 violation 多重共线性 自相关 异方差 有什么区别呢？

回归参数不稳定 parameter instability和 我们说的那个non stationary ：均值 方差 协方差不constant，是一回事吗？

这道题的思路跟求fra的settlement是类似的么？

老师，这里的所有公式需要记住吗？

如果 commodity producers as a group are more interested in hedging in the forward market than commodity consumers are.期货价格会怎样？生产者要买期货对冲，而且多于消费者。是不是按这个逻辑，生产者之间会形成竞争，导致期货价格上涨？

11题的结论1，进口地的温度变化为什么产品价格没影响？应该会有 影响吧，产量会降低

老师，这里的公式需要记忆吗？哪年的什么比上什么/去年的什么比上什么。还是说，理解大意（指标升降是好还是不好），（哪年的什么比什么/上一年的什么比什么）这样的细节不需要记得很清楚就行了？

序列相关为什么对一致性会有影响呢？序列相关只是误差项之间有关系呀？我觉得这里一致性讲解这里很奇怪。没有直接说误差项的相关性为啥会导致一致性缺失。而是另外引入了新的假设条件，分别假设x是y的滞后项，或非滞后项；x是y的滞后项这个假设一成立，那必然不是x和y的方程了呀？一致性坑定有问题了。但是这个跟前面的大前提，序列相关感觉没有一毛钱关系啊？

老师，想确认一点：“hedge against rising interest rates”即对冲利率上升风险，那么投资者认为利率会上升，看涨利率；反之，“hedge against declining interest rates”即对冲利率下跌的风险，那么投资者认为利率会下跌，看跌利率。请问是这样理解吗？

老师，为什么“hedge against rising interest rates”是long put (看跌期货）呢？