老师请问59题怎么计算？B的information coeeficient 怎么是2*(0.55)-1

为什么不含权债券要用z spread， z spread 不是应该等于oas + option risk 吗， 含权债券不是有option risk吗， 之前不是说oas是剔除option之后的pure bond的风险补偿吗？ 有点矛盾？

百题，企业理财Case 4，114页，第二题中关于WACC的选择。为何此处选取real WACC进行计算？题目中给取条件可以使用CAPM模型求出一个nominal WACC，也可以通过inflation调整这个real WACC到nominal进行计算。为何此处偏偏选取real WACC进行计算呢？

课后题 6.3.1 第一问 没看明白为什么？

老师您好，我想问DDM算出来的V0是对equity的估值还是股价的P0呢？ 我已经晕了。。。谢谢

老师好，课后题道德部分，34页，48题，答案认为没有违反standards。但是Grohl是基于old research而不是新research做出的模型并用于实践，这难道不违反diligence吗？

为什么在二级里面纯玩方法不用乘以1-t？

老师你好在用二叉树折现的时候，出现了两种做法，一种是先加上coupon再折现，再乘二分之一求和，另一种是本金先折现，再加上coupon再乘以二分之一求和，用哪种方法才对呢？

老师你好，有一道上课没有讲过的原版书的case题，题目是求AI bond的effective duration，答案是在benchmark的yield上加上了OAS，但是这里AI bond不是callable bond吗？就算要加spread不是应该加上Z spread，为什么要加OAS呢？

百题，Corporate Finance Case2，第102页，Director1的阐述。其实我的问题和这个题的关系并不大，只是对其中一点感到疑惑。为何cost of equity会受到影响？股票发行时，难道不就已经决定了股票融资成本吗？股价在二级市场的表现，按道理不会影响到企业equity的资金成本吧？不论盈亏都不都是股民和机构投资者在那儿交易来交易去么？如果企业不新发股票啥的，对企业融资应该没啥影响吧。“这是一个长久以来萦绕在我心头的困惑”多谢老师解答