为什么除了fra都是用无风险折现，而fra估值时候折现用的利率不一样？

请问这道题为什么不用0.84-0.04+0.03呢，题中问的是using underlying EPS.. 题中给了basic trailing EPS 0.84..为什么用diluted EPS呢？

老师，19题为什么forward price 是折现因子？

对于没有提到Function curency是什么，仅是基于他是美国公司就可以得到使用US GAAP的结论吗？考试同样适用吗？

你好老師第十八題的思路是什麼？

在 17：39分， 老师说 exposure=asset-liability, 这个exposure计在 OCI下面；这个exposure和CTA有 什么不同？

老師第七題關于expection model 定性的問題不太理解能解釋一下嗎謝謝

伦理第3节课，在round-lot的时候，三个客户的订单要求都是一样的，但是为了满足以1手为最小单位的要求，造成其中一个客户比另外两个客户多拿到1手，那应该如何选择是哪一位客户获得这一手？会不会造成没有fair对待每一位客户？

老师你好，Reading 9， 第五题，还是关于在time series中使用DW test的问题，没记得视频中讲过。 不太理解DW test怎么用来评测time series的好坏。 书中答案的解释是DW test不是很适合用来评测Serial autocorrelation。 难道DW test只能用来评测趋势模型？ 既自变量是t的模型？

老师你好，Reading 9， 课后第二题。看书里的答案，说的是一个好的time serie forecast，它的预测的errors应该是沿着正确值randomly的波动，但是这个图形中的能看出来errors其实是positively 的波动，所以不是好模型。 但是我们在讲AR理论的时候，的确说的是，error之间不能有autocorrelation，有的话就要加上这个lag来进行修正。 但是这个是针对AR模型的。 这个题目总明显是一个以时间t为自变量的趋势模型，请问趋势模型也可以和AR模型有一样的判别条件么？