老师，能不能把upshot这句再解释一下，为什么在low volatility时一般会产生positive return？ 在turbulent的时候，根据我写的profit公式2，如果是汇率变化百分比小于0的情况，profit会上升，也不是crash risk啊。

老师，讲到carry trade利润这里，Return的第二句话，如果uncovered IRP成立，做carry trade就没有利润。用uncovered IRP等式代入下面写的1式可以得到profit为0，但如果2式呢？ 用2式怎么解释profit还为0？

为什么？If the consensus inflation forecast is unbiased, then the intercept, b0, should equal 0, and the slope coefficient, b1, should equal 1.

老师，请问exhibit2里面slope coefficient在哪里找？exhibit1里面的cross-product 是指-9.2430吗？

分母小，整体取值偏大，是针对什么来说？公式是？

为啥货币需求大 r就大？有啥关系呢

Reading33课后题17，这里答案的AI在T时间点怎么是120/180乘1呢？不是说还有90天future contract expired.为什么不是90天？

第5小题，我记得在IFRS下，如果出现恶性通胀，应该改用temporal method。

请问有效凸性的公式怎么推导？想要回顾一下。视频里说一级讲过不讲了，请体谅从二级买课的同学，谢谢！

statement 1和2能否都解释下么？