为啥短期来看扩张货币政策会导致r下降，但长期来看不影响r，只是增加货币供应量？

这题怎么看出来是从本地货币，换成欧元货币的

R34 options pricing 1. 第10题（图一）和第4题（图二）这类题，用考虑它题干中描述的是write the call or long call option么？2. 第6题（图二）put 美式 如何选是否提前行权，是选越大的数字还是越小的呢？能给我一道标准例题么？3. 第9题（图三）这里面excise price 是用S-X 还是用X/（1+Rf）^T 或者二者皆可，去考虑？4. 第12题（图一）公式里的S 不是underlying asset 的么，为什么选186.73啊？5. 第15题（图一） 答案C里表述的with 6 months 是指六个月以后对么？实际这个FRA应该是3个月，6*9 对么？6. 第16题（图一），原文里描述最小的变动，如何考虑啊，感觉答案只是选了个对冲的方法，没体现这点？7.第17题，为什么gamma不是中性的？

R33 forward pricing 1. 第16题 1.5% 是一年支付的coupon额 这是个默认的规则 对么？full spot price 不是用利息求么？这里为什么是coupon？2. 第17题 您能画图给我讲一下这里面涉及到的coupon 年华时间段么？3. 第20题 如何判断是0.000801 和0.1% 谁减谁？

R33 forward pricing 1. 第7题 如何判断谁减谁（1.12%和3%）？ 利率互换不是没有固换固么，这类题感觉就是固换固啊？ fixed swap rate 是3年的，而1.12% 是个两年的，为什么能做比较？2. 第8题 参考第三图 我记得swap rate 需要年化，fix rate 是期间的，对么？那这里的fixed swap rate 是怎么看呢？ 3. 第9题 2% 是要与期间对应是么？如果是一年四次，那这里2%就要除4？4. 第12题和13题，题目为什么不说让求FRA定价，而是fixed rate 很容易会造成我用int rate swap 定价方式去求，麻烦您帮我去区分下？

老师这个pp&E30000和land20000哪来的？题目也没给

R 33 forward pricing 1. 第1题 Accrued int over life of futures contract 这个是FVC么？2. 第2题 0.2996% 不是利率么？为什么可以直接作为continuously compounded risk free rate？ 3. 第4题 A和C 如何考虑？4. 第5题 我算完这道题，推断这是一个6*9FRA 在3月时进入，对么？

这道题很多同学都问过，我就是想问是不是A,B,C选型里面的AR 都与Long - term trade receivables 无关，因为这里一个是AR下降，一个是long -term trade receivables increase？所以应该解题只会用到某一个指标。

老师，关于options on div paying还是有点不理解，既然这里本来就是So，是在一个初始起点，为何要在So的基础上折这个dividend呢？为什么不是在ST上折？

老师，当出现利率倒挂，即近期国债利率高于远期国债利率，代表经济衰退，如何去理解呢？觉得经济衰退，大家投资远期国债意愿下降，买的人少了，国债不是应该提高利率吸引大家购买才对吗，为什么远期国债利率反而低