第2題, BALANCE SHEET EXPOSURE 是指 MA-ML, 不是應該MA大,ML小, EXPOSURE才大嗎? 題目說如何減少EXPOSURE, 答案A是提高MA,不是應該EXPOSURE增加嗎?

课后题module2第17题，这道题考察什么知识点，做题思路是什么

请问下什么时候按广义的A/L A/G去理解什么时候按狭意的来呀

计算1*4 FRA，分母去年化是否应该是1+6%*270/360（因为折现3个月）

第一小问的AI 计算为什么用100000*7%*2/12而不是用semi-A coupon的3500*2/12

课后题module1 第7题，为什么不是用红框里的解题思路做呢（用期末quoted futures price之差，折现到0时间点）？答案上用期末期末futuers price之差，再折现到0时间点。

这个到期日为什么不是9月？合约期结束时就算FRA结束了？

第8题expected loss 为什么不能用 rf = 3% 折现

金程押题第75题，答案中说delta of put option和股票价格呈negative，但股票价格从30降低到25时，delta of put option也从0降低到-0.5，这不是positive 正相关吗

第五题的expected return是不是指价格的return，这道题整体看来credit quality是变差了，credit spread是变大的，因此expected return是下降的，因此是substract ? 这样理解对不对