我想知道资本金是var计算的吗？那么ec是覆盖预期损失的，那非预期损失用什么覆盖，计算资本金在市场风险 操作风险里是什么用呢？信用风险里面，计算var就是高斯那个吗？

316、425这些数字哪来的

老师，这里为什么是call不是put啊，就是当市场上利率下降时，借款人才会提前行权进行提前还款啊，那借款人就是long的一个看跌呀，我这里有点转不过弯了……

“VaR does not require normal returns but TE requires normal returns”VAR和TE是不是都不需要正态分布？

为啥选1.82？99%的关键值2.58不用管吗

这道题不知道是我理解有问题，还是它的选项本身出的不好，选项A ES因为具备次可加性，所以它是一致性风险度量。无论扣不扣字眼，这句话明显表达的就不对啊，是一致性风险度量，前提条件是满足四个特性；换个语境，因为VAR 具备单调性，所以它是一致性风险度量，如果这么理解后面这句话也是对的了。

99%关键值不是2.58,98%是2.33？

C选项：董事会应该关注管理层的行为和他们对公司股东利益的影响，我没太听懂，董事会不就是替股东监督管理层的吗？

这里迷糊了，前面2分钟的视频讲的是波动率大的时候是bad time，所以应该有loss，这里写的是有高的risk premium，1、是不是矛盾了？2、risk premium在bad time的时候为负，决定高低的不就是前面的贝塔么？为什么bad time的时候贝塔就大？

是不是只有市场风险中，风险溢价=组合收益-无风险收益，APT多因子里面都没有用相应的E（r）-Rf。一级内容我忘了