一级计算d的公式能否给一下，跟这的不太一样

我想知道我做repo的时候，我应当付给对方持有时间的coupon体现在哪里啊，没太理解。因为我最后给他钱也是只算了利息，然后它一开始给我算抵押品价值的时候包括了我应得的coupon 25000。但是我依然1年收到了100000的coupon，那我是不是应该还给对方50000呢

我买债券的时候是拿99.85的价格买的，然后我的TSAA算的时候怎么又拿100算的啊

这部分老师讲的太快，有点乱，听了3遍也没明白。原本mezz违约风险是3%-7%，价格高，保费低，危机来临，相关系数上升，这层违约风险上升，跟equity一样了，保费就涨，自身价格下降了。short mezz相当于买保险付保费，那不应该付的多了，亏钱了吗？上面long equity同理，应该是收到的保费减少了，怎么老师说两遍都是赚钱呢？

发生次数比较多，发生概率比较小用Poisson分布是什么意思？发生次数和发生概率的区别是什么？

我的potential loan永远比actual loan要大对吧

关于这个duration不相等的时候，我还是没懂，能不能细致的讲一讲

有点好奇，公司的股权和发行的债券有什么区别吗

为什么这个Act是和fraud有positive的关系呀？不应该有Act之后fraud会减少吗？

老师，请问第一张图是对的吧？ 第三章图中求s1，用的是E(s1)-surplus at risk，△s应该是=E(s1)-s0=△A-△L，而图二中求change，用的是△s=s1-s0，怎么不一样呢？