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FRM二级
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做这道题目的时候,思路是put option在ITM时delta的绝对值要大于OTM时,因此标的资产即股票价格的下降,对ITM put option 的价值影响更大,所以选了B答案,请问这种想法有什么误区? 另外,想请教下,以百分比表示的EPE是什么含义,比如EPE=6%,感谢!
老师好, 关于Inventory mgt by dealers这个知识点,老师说在市场买入力量比较大时,Dealer手上应该有足够的Long Position,这里是不是讲错了?因为对于Dealer来说,如果市场有人脉的话, 他就要卖,所以是不是如果市场买入力量比较大的时候, Dealer手上应该有足够多的Short Position,这样Dealer才有足够多的Inventory支持他卖吧?
精品问答
- 请问selection bias 与 self-selection bias 有什么区别?我看到一个老师回复的是:不同个体选择样本不同,这就是自选择偏差,是不同个体本身固有的差异。请问这里的不同个体是指不同的人吗?
- 请问,求组合标准差需要乘以权重,但是组合var,不需要权重,想不明白?麻烦仔细讲下
- 这里的cash 中性是只需要CAPM中的benchmark=0?还是这个benchmark怎么样?什么叫阿尔法不会产生active cash position?CAPM中阿尔法并不在基准中啊?
- 老师,这里benchmark的中性化,三个回归是什么逻辑?
- 最后一行的对比是啥意思,老师展开解释一下。增量收费和FRTB定义差异
- 老师,收益率的波动率(yield volatility)和基点波动率(basic volatility)能给讲一下么?尤其是前面的,后面的基点波动率我记得是公式dw前面的
- 能解释一下这道题吗?
- 这里severity modeling,对应GEV的fattail分布不是Frechet么,这里写的Weibull是瘦尾吧。
