图中这道题，B为什么不对 讲义说，95%var的非拒绝域大于99%，B说95%不太可能被拒绝，是对的，为什么不选B

这道题答案给的是A。 B为什么不对？ 95%var 的非拒绝域大于99%var的非拒绝域，B说，与99%var比，95%var，不太可能被拒绝，应该是对的。请老师指点迷津。

请问老师，为什么这里的一年volayility可以直接用于一个月计算呢？谢谢

请问下这里，求收益，计算V1的时候。那时候我肯定已经知道下一个forward rate了吧，为什么还要再多此一举用6%和10%来计算呢？因为题目没给forward rate吗？

请问老师两个问题： 1. Window的话，如果holding period为周数据的话，70天的数据，window是10还是70？ 2. 算周数据的VaR的时候，取的是切点的损失（比如1号，8号....的损失或受益），还是时段的损失（比如1-7号累计损失，8-14号累计损失/收益）

老师，第一种回测方法的假设检验这样写对吗？reject H0, if Z>Z@

老师，超过VaR的次数是服从二项分布，为什么标准化之后用的是正态分布的分位点？难道说标准化之后就服从正态分布了？

老师，超过VaR的次数是服从二项分布，为什么标准化之后用的是正态分布的分位点？难道说标准化之后就服从正态分布了？

老师，您好，这里的谱风险度量指标表示加权平均，分位点乘以权重不应该就是加权平均了吗？为什么加起来最后还要除以9？感谢老师讲解一下

老师，想请问一下，为什么指数的波动会比成分中的单一个股波动大呢？