这题为什么不是Theta？是因为short position?

101题.我用蓝色笔写下的公式是怎么得来的？中间为什么是用减号而不是用加号？之后是将4个选项都带进式子里算吗？能不能自己算出来？

98题的reture代表方差吗？为什么答案说方差是正相关，Cov就是正相关？怎么推出来的？

97题没有说是正相关还是负相关，为什么选A，可以解释一下题目在说什么吗？

这道题为什么不是short一个put option？

习题集371题，请问老师这里红利应该怎么计算？

这道题D选项解释一下

Drysdale案例，有很多不明之处。他们从大通借的是资金吗？如果是大通借给了他们资金，怎么还会认为自己只是担当了中介的角色？Dry是怎么能做到没有任何担保成功借到300M的资金的。。。书上写的a flaw in the market practices for computing the value of U.S. government bond collateral。计算证券抵押品价格出了漏洞，老师讲的是购买证券价格没有计算AI，这两个是一回事儿吗？老师讲Drysdale是先借了证券然后卖掉，再买回还了，书上说Drysdale used the borrowed money to take outright positions in bond markets。他们到底是借钱买证券了还是借了证券呢？

补充一下，还有个地方不解。

这里么老师讲求MACAULY DURATION是不是说错了，应该是(1+Y）* EFFECTIVE DURATION吧