这个题目为什么不能用effective duaration 的公式做呀？

也就是76题，跟78题，求协方差。如果在知道等概率的条件下，是否就不需要用定义去算，直接用计算器去求协方差，分别用计算器的相关系数×标准差(x)×标准差(y).如果知道不是等概率的条件下，是不是就得必须用定义去算?也就是一个一个分别乘对应概率，求x的期望，y的期望，最后用那个复杂的原始定义，我这样理解对吗？还是有在不等概率的条件下有其他简便方法？

为什么双方共能省下1%的钱，而不是（6%-4%） （2%-1%）？ 为什么不能都是better公司借钱，在以相对较低的利率但又比worse 公司自己借的利息低的利率借给worse公司，比如fixed低1%（6%-1%），floating低0.5%（2%-0.5%=1.5%）

A、D选项麻烦详细解释一下，不太懂。

为什么在浮动端worse有相对优势？

老师，包括这道题的报价都已经给单位是USD95.0625了，但计算时仍然要理解为带个百分比。麻烦老师针对Bond报价方式进行详细的讲解，背后的原理是什么，谢谢！

老师，这页的T-bond报价是一个百分比，但ppt第41页的T-bond报价却不带百分比，求解惑。

老师好，在10分多的时候，也就是在第84页，老师讲”kr01=5“的含义是“一年的收益率变动1个点，债券价格变动5元”，但是在讲例题时，又说含义为“一年的收益率变动1个点，债券价格变动5%“，这边严谨的说法是哪个呢？谢谢

讲义中，如果people长寿，那么对于保险公司来说，合约就less expensive。是指？对保险公司来说更加有利？赚的更多？ 视频课中，老师有句原话“如果拿到mortality risk 对annuity合约来说是一个利好。”这句话是什么意思？没听明白，和上方讲义我列举的那句话意思一样么？

请问题目中D选项:robust standard error是什么意思？